Een klein theatergezelschap repeteert een toneelstuk gebaseerd op de opera I Pagliacci voor een klein publiek, waaronder de moeder van de zangeres, een rijke vrouw en weldoener van het project. Die avond, tijdens een etentje, ondergaan de gasten een hypnosesessie die verkeerd afloopt.

Opnieuw staat een moeder-zoonrelatie centraal in Marco Bellocchio’s vluchtige korte film, waarin een heropvoering van Ruggero Leoncavallo’s I Pagliacci uitmondt in explosieve confrontaties. Deze storm van rauwe emoties roept de eeuwige spanning op tussen het maken van geld en het maken van kunst.