Un marin ivre persuade un étudiant qui vient de commettre un meurtre de l’accompagner et d’écouter la macabre histoire de sa vie. Découvrant qu’il est condamné à demeurer le seul membre vivant de l’équipage, le marin traverse une série d’aventures dans les bordels et les ports de l’Amérique latine.

Dans cette aventure hallucinatoire, Raúl Ruiz nous entraîne dans le brouillard enivré de la mémoire pour nous raconter des histoires invraisemblables. Une narration morcelée et une esthétique poétique saisissante nous donnent l’impression d’avoir pris la mer avec un maître du cinéma pour capitaine.